会计资金运动流通图

资金就是财产物资价值的货币表现。也就是说，资金表现为一系列货币，但在这些货币的背后，却代表着一系列的物质。拥有资金就拥有对物的支配权。资金的运动实质上就是物的运动。

财务管理包括财务工作和会计工作两项。财务工作是指根据国家的方针、政策、财政制度，制定本单位的财务制度、财产管理办法、收支标准和各项定额，并据以计划、组织、调节、监督财产和资金的筹集、管理、分配和使用，以及正确处理各方面的经济关系。可以说财务工作对本单位资金和财产的增减变化，是从质的方面进行价值管理；会计工作是指利用货币价值形式的计量，对经济活动和财务收支进行反映、核算、监督、预测和决策。可以说会计工作对本单位的资金和财产的增减变化，是从量的方面进行价值管理。由此可见，财务与会计分别从不同的侧面履行经济管理职能，但又有着密不可分的联系，它们都是从价值形态上对地勘单位生产经营活动进行管理。而地勘单位企业化，较之原来的事业管理，最突出的特点之一就是强调了价值形态的管理。所以在地勘单位由原来的事业性质向企业化转化之后，财务会计工作就显得特别重要了。

很明显，企业的生产经营活动过程，既是使用价值的生产过程，也是价值形成和实现的过程，由此决定了企业产品（或劳务）的生产、分配、交换和消费，不仅用实物形式进行核算和管理，而且要用价值形式来进行核算和管理。任何一个企业，要使生产经营正常进行，必须有一定数量的生产资料（包括劳动资料和劳动对象）和支付给职工的劳动报酬，以及各项费用开支所需要的货币。这些生产资料和货币的价值表现称为资金。有了资金，企业生产经营活动就有了物质基础和必要条件。企业的生产经营活动，包括供应、生产、销售三个主要过程。供应过程是购买生产资料、为生产作准备的过程；生产过程是工人借助劳动资料对劳动对象进行加工、生产产品和从事劳务的过程，也是生产资料消耗的过程；销售过程是把生产出来的产品卖出去、收回货币资金的过程。在供应过程中，货币资金转化为储备资金（原材料）；在生产过程中，储备资金转化为生产资金（在产品），随着生产的完成再转化为成品资金（产成品）；通过产品的销售（或工程的结算），成品资金又重新转化为货币资金。这种资金的不断变化，周而复始地循环，便形成资金的周转。这种循环周转的过程，就是地勘企业的资金运动。企业资金运动的过程如图11-1所示。

图11-1企业资金运动过程

企业的资金运动，总是伴随着物质运动的，二者在生产经营过程中同时并存。物质运动是资金运动的基础，资金运动是物质运动的反映。物质运动状态的好坏，决定资金运动状态的好坏。如果企业能够做到原材料供应及时，生产安排得当，及时销售产品或结算价款，就会加速资金运动，节约流动资金；反之，如果原材料供应不及时，生产安排得不当，产品销售不出去，或价款结算不及时，就会造成流动资金的积压和浪费。因此，价值形态的管理和物质形态的管理，在企业生产经营活动中是同一问题的两个方面，是一致的。但是也存在着矛盾，这种矛盾常常表现在时间上和数量上并不完全一致。例如，应收货款和预付货款的发生，前者物质运动在前，资金运动在后；后者资金运动在前，物质运动在后。然而这种时间上的背离是暂时的，随着结算的完成，两者的运动还会一致起来。再如，发生物质损耗或溢余、待处理财产盈亏情况等，又会产生资金和物质数量上的背离，随着账务的处理，两者又会一致起来。以上就是企业财务会计工作赖以存在的理论依据。

一、资金运动的特点

考察纷繁错杂的资金运动，我们不难在一切复杂的表象之下，窥视到资金运动的两个重要特点：资金收支的不平衡性与资金使用权的可转让性。

1.资金收支的不平衡性

资金收支的不平衡性是指某一经济主体在某一特定时点上的资金收入与支出可能并不相等：或者收入大于支出，或者支出大于收入。应该指出的是，资金收入与支出平衡是资金运动中的偶然现象，而资金收入与支出失衡才是资金运动的常态，即收入与支出失衡才更深刻地反映了资金运动的本质。可以说，资金收支的不平衡性是资金及资金运动其他一切特性的基础。

资金收支的不平衡性在现实生活中表现为两种：一种是同一经济主体在不同的特定时点上资金的临时不足与资金的临时有余相并存；另一种则是不同的经济主体在同一的特定时点上资金的临时不足与资金的临时有余相并存。

2.资金使用权的可转让性

资金使用权的可转让性是建立在资金收支的不平衡性基础之上的：发生资金临时不足的经济主体为使其经济活动不致停顿造成重大损失，常常愿意以一定的代价从资金剩余者中借入资金，在运用一段时间后将其偿还（包括他所必须付出的代价），以克服当时收不抵支的困难；同样，资金临时闲置的经济主体也不愿意让其剩余资金白白闲置，它们通常把这笔资金在闲置期内借予资金临时不足者，到期后再收回资金并索取一定的报酬，作为在这段时间内出让资金使用权的补偿。

上述资金可在临时余缺双方之间按一定条件进行转让的特性，就是资金运动的第二个特点即资金的可转让性。

当论及资金的可转让性时，就涉及到资金使用的价值—资金临时不足的经济主体为使用资金临时有余者的资金而必须付出的代价。

二、资金使用的价值

资金使用的价值，实际上就是我们通常所说的资金的利率，其构成是这样的：

R0=R01+R02+（R03+R04）式中：

R0——资金的利率（即资金使用的价值）；

R01——考虑通货膨胀因素应补偿的收益率；

R02——仅考虑时间补偿的收益率（即资金的时间价值）；

R03——考虑业务风险应补偿的收益率；

R04——考虑财务风险应补偿的收益率；（R03+R04）——考虑风险因素应补偿的收益率（即资金的风险价值）；（R01+R02）——无风险收益率（即通常的银行最优惠利率或国库券利率等）。

在上述构成资金使用价值的四个因素中，R01与（R03+R04）是最重要的，它们构成了资金的时间价值与风险价值。

1.资金的时间价值

资金的时间价值，可以从两方面理解：

第一，将资金用作某项投资，由资金的运动（流通—生产—流通）可以得到一定的收益或利润，即资金增值。资金在这段时间内所产生的增值，就是资金的“时间价值”。

第二，如果放弃资金的使用权力，相当于失去收益的机会，也就相当于付出了一定的代价。在一定时期内的这种代价，就是资金的“时间价值”。

通俗地说，现在手中的一元钱与将来取得的一元钱是不一样的，即使不考虑通货膨胀因素，前者也比后者值钱。这就是资金的时间价值。

2.资金的风险价值

风险价值，也叫风险价格。是投资者因为冒有风险而获得的报酬。风险价值有两种，一种是业务风险，一种是财务风险。

（1）业务风险。所谓业务风险，是指投资者所投资的业务可能失败的风险。这种风险对于任何行业、任何企业及任何业务都是客观存在的，只不过有些行业、企业的业务风险大，有些行业、企业的业务风险小罢了。

一般地说，所投资的业务风险越大，投资者要求提供的业务风险报酬率就越高；反之，所投资的业务风险较小时，投资者也只要求提供一定的业务风险报酬率即可。

第二次世界大战以来，新技术、新产业的蓬勃发展，导致了“风险投资业”的成长与发展。众所周知，这些新技术、新产业的预期收益是很高的，但相应地，投资的风险也较大，因而一般的投资者出于逃避风险的天性，不太愿意对这些领域进行投资。而“风险投资”则是某些为获高收益而愿冒高风险的投资者对这些领域的投资，由于其风险很大，所以其投资收益也很高，很多行业的投资收益率都在100%以上——渐渐地，风险投资成为一个专门的行业，也成为急需资金的企业从事高风险投资的重要的资金来源。

（2）财务风险。财务风险是由于公司筹措资金时举债而引起的风险，尤其是因此产生的破产的风险，造成坏账。因此财务风险的产生是与公司利用财务杠杆利益有关的。通俗地说，现在肯定有的一元钱是与将来不肯定得到的一元钱是不一样的，即使不考虑这其中的时间价值与通货膨胀因素，前者的价值也要比后者大，这就是资金的风险价值。

资金运动有3个层次：会计对象是资金运动的第一层次。会计要素是对会计对象进行的基本分类，是会计核算对象的具体化，是对资金运动第二层次的划分。会计科目是对会计要素的具体内容进行分类的项目，是对资金运动第三层次的划分。

资金运动的概念资金运动（funds movement）资金运动指的是资金的形态变化或位移。在市场经济条件下，资金只有通过不断的运动中才能实现增值的目的。从资金运动对象分可以把资金运动分为社会总资金运动和个别资金运动。资金运动与会计有着紧密的联系，一般认为，资金运动是会计的对象。社会总资金运动是宏观会计的对象，个别的资金运动则是微观会计的对象，企业经营资金运动则是企业会计的对象。 [编辑本段]资金运动的示例由于企业经营资金运动具有典型性，下面予以着重说明。经营资金运动是企业资金在企业经营过程的不同阶段的循环和周转。例如，工业企业的资金在运动中要经历三个阶段：（1）准备阶段。在这一阶段，企业用货币资金形态转化为资金形态。（2）生产阶段。在这一阶段，劳动者和生产资料相结合，制造出符合社会需要的产品，储备资金形态转化为生产资金形态。（3）销售阶段。企业将生产出来的产品销售出去，从流通中收回货币，资金又恢复货币资金形态。企业经营资金从货币资金出发，经过不同阶段，顺序改变形态，实现不同职能，最后又回原有形态的过程，称为资金循环。周而复始的资金循环称为资金周转。 [编辑本段]资金运动的表现形式资金运动有两种表现形式，即静态表现形式和动态表现形式。资金在运动过程中具有并存性与继起性与增值性等特点。资金运动并存性是指资金在循环周转中，几种占用形态并存；继起性是指资金在循环周转中顺序地从一种形态转化为另一种形态，资金并存是继起的条件，继起运动的结果又形成并存。资金运动补偿性是指资金在循环周转中消耗的数额必须在经营收入中获得补偿；增值性是指所获得的经营收入，除补偿耗费的资金数额外，还应有多余。 [编辑本段]资金运动管理的发展历程随着市场经济特别是资金市场的不断发展，资金运动管理在企业管理中扮演着越来越重要的角色。企业管理的实践表明，资金财务管理是企业管理的中心。资金运动管理在现代企业管理中正变得越来越重要，但它并非从一开始就是这样。资金作为一个市场经济范畴，它是随着商品生产和商品交换的发展而不断发展起来的。财务资金运动管理的发展大致经历了以下主要阶段。一、以筹资为重心的资金管理阶段以筹资为重心的管理阶段大约起源于15、16世纪。当时，地中海沿岸的许多商业城市出现了群众入股的商业组织，入股的股东有商人、王公、大臣和市民等。商业股份经济的发展客观上要求企业合理预测资金需要量，有效筹集资金。但由于这时企业对资金的需要量并不是很大，筹资渠道和筹资方式比较单一，企业的筹资活动仅仅附属于商业经营管理，并没有形成独立的财务资金管理职业，这种情况持续了相当长的一个时期。19世纪末20世纪初，工业革命的成功促进了企业规模的不断扩大、生产技术的重大改进和工商活动的进一步发展，股份公司迅速发展起来，井逐渐成为占主导.地位的企业组织形式。股份公司的发展不仅引起了资金需求量的扩大，而且也使筹资的渠道和方式发生了重大变化，企业的筹资活动得到了进一步强化，如何筹集资金扩大生产经营，成为大多数企业关注的焦点。在这种情况下公司内部出现了一种新的管理职能，就是怎样筹集资金，怎样发行股票，企业有哪些资金来源，筹集到的资金如何有效使用，企业盈利如何分配等等。这一阶段财务资金管理的主要特点是：(l)财务资金管理以筹集资金为重心，以资金成本最小化为目标；(2)注重筹资方式的比较选择，而对资金结构的安排缺乏应有的关注；(3)财务资金管理中也出现了公司合并、清算等特殊的财务问题。但由于资金市场不成熟、不规范，加之会计报表充满了捏造的数据，缺乏可靠的财务信息，在很大程度上影响了投资的积极性。财务资金管理的重点在于如何筹集资金，对内部控制和资金运用问题涉及较少。二、以内部控制为重心的资金管理阶段1929年，世界性经济危机的爆发导致了经济的普遍不景气，许多公司倒闭，投资者严重受损。为了保护投资者的利益，各国政府加强了证券市场的监管。美国在1933年、1934年通过了《联邦证券法》和《证券交易法》，要求公司编制反映企业财务状况和其他情况的说明书，并按规定的要求向证券交易委员会定期报告。政府监管的加强客观上要求企业把财务资金管理的重心转向内部控制。同时，对企业而言，如何尽快走出经济危机的困境，内部控制也显得十分必要。在这种背景下，财务资金管理逐渐转向了以内部控制为重心的管理阶段。这一阶段，财务资金管理的理念和内容发生了较大的变化：(l)财务资金管理不仅筹措资金，而且要进行有效的内部控制，管好用好资金；(2)人们普遍认为，企业财务资金活动是与供应、生产和销售相并列的一种必要的管理活动，它能够调节和促进企业的供、产、销活动；(3)对资金的控制需要借助于各种定量方法，因此，各种计量模型逐渐应用于存货、应收账款、固定资产管理上，财务计划、财务控制和财务分析的基本理论和方法逐渐形成，并在实践中得到了普遍应用；(4)如何根据政府的法律法规来制定公司的财务政策，成为公司财务资金管理的重要方面。三、以投资为重心的资金管理阶段第二次世界大战后，企业规模越来越大，生产经营日趋复杂，市场竞争更加剧烈。企业管理当局为了在竟争中维持生存和发展，越来越关注投资决策问题。投资决策在企业财务资金管理中逐渐取得主导地位，而与资金筹集有关的问题则渐退居到第二位。这一阶段的财务资金管理，形式更加灵活，内容更加广泛，方法也多种多样。表现在：(l)资产负债表中的资产项目，如现金、应收账款、存货和固定资产等引起了财务人员的重视；(2)财务资金管理强调决策程序的科学化，实践中建立了“投资项目提出一投资项目评价一投资项目决策一投资项目实施—投资项目再评价”的投资决策程序；(3)投资分析评价的指标从传统的投资回收期、投资报酬率向考虑货币时间价值的贴现现金流量指标体系转变，净现值法、现值指数法、内部报酬率法得到了广泛采用；(4)建立了系统的风险投资理论和方法，为正确进行风险投资决策提供了科学依据。四、以资金运作为重心的资金管理阶段20世纪80年代以后，随着市场经济特别是资金市场的不断发展，财务资金管理开始朝着综合性管理的方向发展。主要表现在：(l)财务资金管理被视为企业管理的中心， 资金运作被视为财务资金管理的中心。财务资金管理是通过价值管理这个纽带，将企业管理的各项工作有机地协调起来，综合反映企业生产经营各环节的情况。(2)财务资金管理要广泛关注以资金运作为重心的资金筹集、资金运用和资金收益分配，追求资金收益的最大化。(3)财务资金管理的视野不断拓展，新的财务资金管理领域不断出现。通货膨胀引起了通货膨胀财务问题，跨国经营引起了国际财务资金管理问题，企业并购浪潮引起了并购财务问题，网络经济导致了网络财务问题，等等。(4)计量模型在财务资金管理中的运用变得越来越普遍。(5)电子计算机的应用促进了财务资金管理手段的重大变革，大大提高了财务资金管理的效率。当前，财务资金运动理论研究的问题主要集中在有效市场理论、资金结构与融资决策、股利理论、风险管理理论、市场微观结构中的财务资金运动理论问题上。透视财务资金管理的发展过程，我们可以看到，财务资金管理经历了由低级到高级、由简单到复杂、由不完善到完善的发展过程。财务资金管理是一个动态的和发展的概念，在财务资金管理过程中，环境因素起着十分重要的作用。可以预料：在未来社会，知识经济时代将引起财务资金管理思想、管理理论和管理方法的重大变革，为财务资金管理注人新的思想和活力，使财务资金管理不断地朝着现代化方向迈进。（作者单位：湖北省财经高等专科学校） [编辑本段]图书《资金运动会计理论》

资金循环是指社会主义企业中资金从货币资金形态转到生产资金、商品资金形态，又回到货币资金形态的运动过程。

分为三个阶段： 其一，处于流通过程，通过购买生产资料，由货币资金形态转化为储备资金形态；其二，进入生产过程，通过生产工人劳动把生产资料的价值转移到产品中去，并创造出新价值，使生产资金形态变为商品资金形态；

其三，又回到流通过程，经过产品销售收回货币，商品资金又转化为货币资金形态。这时的货币收入，一部分用来补偿生产费用，一部分分配给劳动者作为劳动报酬，剩余部分形成社会纯收入 (利润和税金)。

资金循环是生产过程和流通过程的统一。现代化生产的连续性要求资金循环顺利通过各个阶段，不能受到阻碍以致中断，否则，整个循环要受到影响，再生产便无法进行。

资金周转是指周而复始不断反复的资金循环。资金周转的核心问题是资金运动的时间 (或速度) 及其对于资金占用数量和产品生产、价值创造的影响。资金从一定的形态出发，经过运动再回到这一形态所经历的时间叫做资金周转时间。

资金周转时间由生产时间和流通时间构成，各个企业所产生的产品性质和技术生产条件不同，以及所处的地理位置、产销距离、运输工具的不同，生产时间与流通时间必然长短不一，形成不同的资金周转时间。

资金周转的现实意义：资金周转快的生意最赚钱。或者说，在同行业中你的资金周转比别人更快，你就最赚钱。”因为每周转一次，才能达到企业经营的根本目的 ——赚钱。周转得越快，赚的钱才越多。

扩展资料

社会主义资金循环和资本主义的资本循环，形式上具有共同点，都经历三个不同的阶段并采取三种不同的形态，但是两者有着本质的区别：

1、社会主义资金循环不存在剥削关系。资本循环的目的是使预付资本得到增殖，使资本家发财致富。资本循环过程同时也就是资本剥削工人的过程，通过雇佣工人的劳动在循环过程中生产和实现的剩余价值，归资本家所有。

2、社会主义资金循环具有计划性。资本循环是各个资本家的私事，是在无政府状态中进行的，并且不可避免地周期地被经济危机所打断。社会主义经济是以公有制为基础的商品经济，各个社会主义企业的根本经济利益是一致的，企业的资金运动是在国家的计划指导下进行的。

参考资料来源：百度百科-资金循环

参考资料来源：百度百科-资金周转

资金周转是指在企业的资金，在购进商品时由货币形态转化为商品形态；随着商品的销售，购买商品时所垫支的货款得以收回，企业的资金又从商品形态回归为货币形态；企业资金的这种存在形态的转换和回归，随着商品流转的不断进行，而周转复始、延续不断的循环过程。

会计基础里资金运动分为以下几个层次

会计对象；会计要素是对会计对象进行的基本分类；会计科目是对会计要素的具体内容进行分类的项目。

资金运动指的是资金的形态变化或位移。在市场经济条件下，资金只有通过不断的运动中才能实现增值的目的。从资金运动对象分可以把资金运动分为社会总资金运动和个别资金运动。资金运动与会计有着紧密的联系，一般认为，资金运动是会计的对象。社会总资金运动是宏观会计的对象，个别的资金运动则是微观会计的对象，企业经营资金运动则是企业会计的对象。

资金运动是企业再生产过程中客观存在的经济现象，其存在的基础是商品经济。企业的再生产过程由使用价值和价值两方面组成。其中使用价值的再生产过程指物资的生产和交换，称为物资运动过程;价值的再生产过程即物资的价值运动过程，指价值的形成与实现，通常用货币表现。

物资价值的货币称为资金，物资的价值运动称为资金运动。企业资金运动从货币资金形态开始，依次经过储备资金、生产资金、成品资金、结算资金形态，最终回到货币资金形态。这一运动过程称为资金的循环。具体说，企业资金的循环过程为：

(1)企业筹建，通过各种渠道，采取恰当的方式取得货币资金。

(2)支付货币资金，购建厂房、设备和原材料，形成生产能力和换取生产对象，货币资金转化为固定资金和储备资金。

(3)通过生产，材料依次形成在产品、产成品、储备资金转变为生产资金和成品资金。

(4)销售产成品，形成结算性债权，收回货币资金。

(5)以部分货币资金缴纳税金和分配利润。企业再生产过程不断进行，资金循环如此周而复始，称为资金的周转。

资金的投入是资金运动的第一层次，资金的循环周转(即资金的运用)是资金运动的第二层次，资金的退出是资金运动的第三层次。

资金的投入、循环和周转与退出怎么区别

1、资金的投入，即资金投入到企业，一般来说，流动资金是以货币资金形态投入企业的，固定资金是以固定资产形态投入企业。

2、资金的运用，即是资金的循环与周转。包括供应过程、生产过程和销售过程。

在供应过程中，企业以货币资金购买生产所需的各种材料。通过供应过程，流动资金从货币资金形态转变为储备资金形态。

生产过程是工业企业经营活动的中心环节。这个过程是从材料投入生产开始到产品制成为止的产品制造过程。经过这一过程，企业的资金即由原来的储备资金转化为在产品形式的生产资金。同时，在生产过程中，一部分货币资金由于支付职工的工资和其他生产费用而转化为在产品，成为生产资金。

在销售过程中，企业将产品销售出去，完成其价值的实现。在此过程中，企业要出售所生产的产品，取得销售收入，收回货款。通过销售过程，成品资金转变为货币资金。

3、企业向国家上交税金、偿还债务、向投资者分配利润等属于资金的退出。 资金退出是指资金离开本企业不会为企业再带来任何资金流入。